Regulamentul de vânzare al Liberty Galaţi a fost finalizat iar negocierea directă rămâne în discuţie

Pe scurt:

• Regulamentul de vânzare al Liberty Galaţi a fost finalizat, iar negocierea directă rămâne metoda principală pentru vânzarea combinatului siderurgic.
• Pragul minim de vânzare va fi stabilit după reevaluarea activelor, inclusiv impactul certificatelor de emisii și ancheta DIICOT cu prejudiciu de 300 milioane euro.
• UMB Steel a transmis o scrisoare de intenţie neangajantă, cu o ofertă de circa 320 milioane euro, sub preţul minim anterior stabilit de creditori.
• Decizia finală privind tranzacţia aparţine Adunării Creditorilor, controlată de ANAF și Exim, cu creanţe totale de aproape 450 milioane euro.

Regulamentul de vânzare Liberty Galaţi și procesul de negociere directă

Regulamentul de vânzare Liberty Galaţi a fost finalizat și transmis creditorilor și Comitetului Interministerial, iar negocierea directă rămâne în discuţie ca metodă principală de vânzare. Valoarea minimă de vânzare nu a fost încă stabilită, urmând să fie decisă în scurt timp, după o reevaluare a activelor combinatului.

Compania UMB Steel, controlată de Dorinel Umbrărescu, a transmis o scrisoare de intenţie care nu poate fi luată în considerare, deoarece a fost comunicată înainte de stabilirea noilor condiţii de vânzare.

Procesul de negociere directă pentru vânzarea Liberty Galaţi

Directorul general al CITR, Paul Dieter Cîrlănaru, a explicat că procesul începe cu stabilirea unui preţ minim agreat de creditori, de la care se pot formula oferte închise. Ofertele sunt deschise în prezenţa Comisiei Interministeriale și a reprezentanţilor ofertanţilor. Ulterior, se desfășoară o negociere directă pentru îmbunătăţirea ofertelor, iar cele finale sunt analizate și prezentate Adunării Creditorilor pentru aprobare.

Creditorii majoritari, în special EXIM și ANAF, au rol decisiv în aprobarea strategiei și a preţului final de vânzare. Comitetul Interministerial participă la discuţii, dar deciziile formale aparţin creditorilor cu pondere mare în datorii.

Stabilirea pragului minim și reevaluarea activelor

Pragul minim de vânzare va fi determinat după o reevaluare a activelor, luând în calcul testul creditorului privat prudent, care compară valoarea propusă cu scenariul alternativ al lichidării. Această reevaluare este necesară deoarece situaţia combinatului s-a schimbat semnificativ faţă de momentul iniţial, când era funcţional și avea stocuri.

Un factor important în evaluare îl reprezintă certificatele de emisii de gaze cu efect de seră, al căror management în perioada 2019-2022 face obiectul unei anchete DIICOT, cu un prejudiciu estimat la 300 de milioane de euro. Lipsa activităţii recente afectează alocarea acestor certificate, generând costuri suplimentare estimate la aproximativ 180 de milioane de euro, care influenţează valoarea activului.

Interesul UMB Steel și perspectivele tranzacţiei

UMB Steel a transmis o adresă de intenţie, neangajantă procedural, cu o ofertă estimată la circa 320 de milioane de euro, sub preţul minim anterior stabilit. Compania a manifestat interes pentru combinat încă din 2025, exprimând intenţia de a prelua datoriile garantate cu capacităţile de producţie.

Directorul CITR subliniază că orice ofertant poate participa acum în procesul de negociere directă. Decizia finală privind tranzacţia va aparţine Adunării Creditorilor, controlată de stat prin ANAF și Exim Banca Românească, care deţin creanţe totale de aproape 450 de milioane de euro.

Printre investitorii înscrişi la licitaţiile anterioare s-au numărat Metinvest B.V., Jindal Steel, Sidenor Steel Industry și JSW Steel Limited. Reprezentanţii Jindal Steel au vizitat recent platforma siderurgică, alături de cei ai UMB Steel și Metinvest.

Sursa originală a acestui articol este https://www.news.ro/economic/regulamentul-vanzare-liberty-galati-finalizat-procedura-administrator-concordatar-exista-intentie-privind-cumpararea-oferta-s-facut-intr-cadru-procedural-produca-efecte-1922401531002026081022678436 (link)